Renteinvesteringer er en lavere risikostrategi, der fokuserer på at generere konsekvente betalinger fra investeringer såsom obligationer, pengemarkedsfonde og indskudsbeviser eller cd'er. Mange mennesker flytter deres porteføljer i retning af en fastforrentet tilgang, når de nærmer sig pensionering, da de måske skal stole på deres investeringer for regelmæssig indkomst.
Mens fastforrentede aktiver generelt er mindre risikable end at investere i mere vækstorienterede investeringer som aktier, er tilgangen ikke risikofri. Her er hvad du ellers behøver at vide om renteinvesteringer.
Sådan fungerer renteinvesteringer
Investering med fast indkomst fokuserer på at give dig en konsekvent – også kendt som fast – strøm af penge.
Foreslået læsning: Sådan investerer du i obligationer
Lad os sige, at du beslutter dig for, at du er tryg ved at sætte $10.000 i en fast indkomstinvestering. Du vil sammenligne rentesatserne for en række forskellige produkter, tidslinjen for, hvornår de betaler dig, deres udløbsdatoer for, hvornår du kan hente din hovedstol og sandsynligheden for, at du vil blive tilbagebetalt.
Vil du være i stand til at få de originale $10.000 tilbage på et år? Tre år? Eller ønsker du at gemme de penge i en endnu længere periode? I hele den tid, hvor ofte ønsker du at blive betalt?
Når du har fastgjort dine specifikke behov, vil du investere dine penge, og du kan bruge disse almindelige rentebetalinger til at dække nogle af dine udgifter.
Er renteinvestering det rigtige for dig?
Fast indkomstinvestering kan være en særlig god mulighed, hvis du lever på en faktisk fast indkomst og leder efter måder at maksimere din opsparing på. Og hvis du er bekymret for aktiemarkedets potentielle vilde op- og nedture, kan renteinvesteringer hjælpe dig med at sove en smule bedre om natten.
Foreslået læsning: 11 bedste investeringer i 2024
“Renteinvesteringer kan give en vis grad af stabilitet, især for investorer, der besidder sådanne investeringer for deres indkomstgenererende evne og ikke aktivt handler baseret på prisændringer," siger Elliot Pepper, CPA, finansiel planlægger og medstifter hos Maryland- baseret Northbrook Financial.
“Investorer, der er mindre bekymrede over en kapitalstigning eller er mindre tolerante over for store markedsudsving, kunne være bedre tjent med en portefølje, der giver det forudsigelige afkast fra en strøm af indkomstbetalinger.
“Vi vil typisk overveje en investors tidshorisont og risikotolerance for at bestemme den passende balance mellem mere konservative renteinvesteringer versus mere aggressive aktier eller andre investeringer.”
Foreslået læsning: 8 bedste kortsigtede investeringer i 2024
Hvad er eksempler på renteinvesteringer?
Hvis du overvejer renteinvesteringer, kan du vælge en bred vifte af produkter.
Føderale statsobligationer: Den føderale regering skal rejse kapital, så den udsteder en række renteinvesteringer såsom amerikanske statsobligationer, amerikanske statsobligationer og amerikanske statsobligationer. De kommer med en bred vifte af løbetider (så lidt som fire uger og så længe som 30 år), og de fleste foretager regelmæssigt planlagte betalinger af påløbne renter, kendt som kuponer. Skatkammerbeviser betaler renterne og returnerer hovedstolen ved slutningen af løbetiden.
“Typisk får amerikanske statsobligationer den 'sikreste' etiket med hensyn til misligholdelsesrisiko,” siger Pepper.
Kommunale obligationer: By-, amts- og delstatsregeringer har også brug for kapital til at dække omkostningerne ved store projekter såsom nye mellemstatslige eller nye skoler. Disse er også ret sikre investeringer, men misligholdelsesrisici forbliver.
Foreslået læsning: 10 bedste lavrisikoinvesteringer i 2024
Virksomhedsobligationer: Når virksomheder arbejder for at vokse, har de brug for penge, og virksomhedsobligationer kan være en win-win for de virksomheder, der får kapital, og obligationsejerne, der tjener regelmæssig indkomst. Det er dog vigtigt at bemærke, at nogle virksomheder er økonomisk sundere end andre. Sørg for at forstå, hvordan en virksomhed genererer pengestrøm fra sin forretning, fordi det sandsynligvis er, hvordan den vil betale renter på obligationerne. Hvis virksomheden løber ind i økonomiske vanskeligheder og ikke kan foretage betalinger til obligationsejere, kan du miste en del af eller hele din investering.
“Obligationer udstedt af visse selskaber med en lav kreditvurdering, kaldet "junkobligationer", vil have en højere rente," siger Pepper, "men risikoen for misligholdelse er meget højere.”
Indskudsbeviser (CD'er): Indskudsbeviser fås i banker og kreditforeninger. Disse finansielle institutioner vil betale en præmie for din villighed til at parkere dine penge i en længere periode - mellem tre måneder og fem år eller mere. I stedet for at have let adgang til dine penge på en opsparingskonto, kræver en cd typisk, at du betaler bøden, hvis du vil have din hovedstol inden udløb.
Fordele og ulemper ved renteinvesteringer
Fordele
- Lavere risici
- Faste afkast
- Potentielle skattefordele
1. Kan beskytte dig under markedsturbulens
Husker du aktiemarkedsfaldet i 2008 og den store recession? Casey T. Smith, præsident for det Georgia-baserede Wiser Wealth Management, siger, at "større markedsudsalg" kan minde os om, hvor positive renteinvesteringer kan være.
Foreslået læsning: En guide til millennials til at begynde at investere med tillid
Smith tilføjer, "der er ingen billigere hedge til aktiemarkedet end amerikanske statsobligationer." Den afdækning kan være særlig vigtig, hvis du er pensioneret og leder efter måder at tjene en indkomst på, mens du håndterer de kortsigtede forskrækkelser fra markedsudsving.
“Når du går på pension, er alt, hvad du teoretisk skal gøre for et godt langsigtet afkast, at beholde penge nok til udgifter i et par år, og derefter investere i brede kerneindekser som S&P 500,« siger Smith. "Men realistisk set kan investorer i pension ikke tåle så meget volatilitet og ville ende med at sælge aktier og derefter købe tilbage på de værste tidspunkter. I stedet for at bekæmpe den menneskelige natur for at træffe dårlige investeringsbeslutninger, kan du tilføje obligationer til porteføljer for at udjævne den kortsigtede volatilitet. Tanken er, at hvis du har en portefølje på 50 procent obligationer, påtager du dig halvdelen af markedsrisikoen.”
2. Konstant afkast
Hvis du forsøger at planlægge dine udgifter, når du går på pension, kan det forenkle din budgettering at vide præcis, hvor mange penge du vil generere fra renteinvesteringer.
3. Potentielle skattefordele
Nogle renteinvesteringer har positive ting, når det er tid til at betale din årlige regning til regeringen. For eksempel er din renteindtægt fra amerikanske statsobligationer fritaget for statslige og lokale indkomstskatter, og indtjening fra kommunale obligationer er ikke underlagt føderale skatter.
Foreslået læsning: Gennemsnitligt investeringsafkast: Hvad er et godt afkast?
Ulemper
- Potentielt lavere afkast
- Renterisiko
- Problemer med adgang til kontanter
1. Potentielt lavere afkast
På grund af deres relative sikkerhed tjener renteinvesteringer typisk lavere afkast end mere risikable aktiver som aktier.
Uden for det nuværende marked, tænk på disse ønsker-du-kunne-have-investeret muligheder. Spol f.eks. tilbage til 2002. Lad os sige, at du havde $2.000. Skal du investere det i et fast indkomstprodukt, eller skal du købe nogle $22 aktier i den online boghandel, folk taler om, kaldet Amazon? Det er en af udfordringerne med at undgå risiko: Disse usikre væddemål kan ende med at betale meget mere end en fast kuponbetaling. Men i sidste ende vil den investering, du vælger, afhænge af dine unikke omstændigheder og risikotolerance.
2. Renterisiko
“Den største ulempe, vi typisk ser i renterisikoen, er renterisikoen,” siger Pepper.
Obligationsreglen er, at obligationskurserne falder, når renten stiger. Så lad os sige, at du har betalt $2.000 for en 10-årig obligation med en rente på 3 procent. Efter tre års besiddelse af obligationen ligger renten på en ny 10-årig obligation på 4 procent. Hvis du vil sælge din obligation tidligt, konkurrerer du mod produkter med et bedre indtjeningspotentiale, så obligationen bliver mindre værd.
Foreslået læsning: 10 bedste langsigtede investeringer i 2024
3. Problemer med kontantadgang
Husk, at det ikke er så nemt at få dine penge i fastforrentede investeringer som at hæve fra din opsparingskonto. For eksempel vil du sandsynligvis betale bøden, hvis du låser dine penge inde på en femårig cd og har brug for det indskud to år i.
Desuden, hvis du skal sælge en obligation før løbetiden og renterne er steget, kan du blive tvunget til at sælge med tab, fordi markedet vil omprise obligationen baseret på de nuværende renter.
