Penny-osakkeet ovat pieniä yrityksiä, joiden osakkeilla käydään kauppaa suhteellisen alhaisella hinnalla. Ne saattavat näyttää halvoilta verrattuna suosittuihin osakkeisiin, kuten Amazon tai Apple, mutta usein ne ovat paljon kalliimpia alhaisemmista hintalappuistaan huolimatta. Penny-osakkeet ovat markkinoiden vaarallisimpia osakkeita, joten saatat maksaa paljon suuremman hinnan kuin ensin odotat, mukaan lukien menettää koko sijoituksesi.
Tässä artikkelissa kerrotaan, mitä penniosakkeet ovat ja miksi ne ovat niin riskialttiita sijoittajille, jotka haluavat kasvattaa omaisuuttaan.
Mikä on penniosake?
Pennyosakkeen tarkka määritelmä vaihtelee, mutta tyypillisesti ne sisältävät osakkeet, joilla käydään kauppaa alle 5 dollarilla osakkeelta aina pennin murto-osaan asti. Yleensä kun ihmiset puhuvat penniosakkeista, he tarkoittavat osakkeita, jotka käyvät kauppaa alle dollarilla. Tästä alhaisesta hinnasta huolimatta pennyosakkeilla ei usein ole yhtä suurta kaupankäyntivolyymiä kuin niiden korkeampien hintaluokkien kilpailijoilla.
Penny-osakkeita ei yleensä noteerata suurissa pörsseissä, kuten New Yorkin pörssissä tai Nasdaqissa. Sen sijaan niillä käydään usein kauppaa niin kutsutuilla vaaleanpunaisilla lakanoilla tai OTC-markkinoilla. Näillä markkinoilla listatut osakkeet ovat usein erittäin riskialttiita, vaikka joskus piilotettu helmi saattaakin löytyä.
Ehdotettu sinulle: 10 parasta pitkäaikaista sijoitusta vuonna 2024
Penny-osakkeet ovat erittäin spekulatiivisia ja sisältävät joitain markkinoiden pienimmistä yrityksistä, mukaan lukien äskettäin perustetut yhtiöt. Lisäksi penniosakkeisiin kuuluu myös joitain markkinoiden hämärimpiä yrityksiä, kuten suorat petokset ja pumppu-ja-dump-huijaukset, joissa maksetut promoottorit mainostavat osaketta saadakseen sen nousemaan, jotta sisäpiiriläiset voivat myydä korkeammalla hinnalla.
Koska niitä ei ole listattu suuressa pörssissä, penniosakkeiden takana olevat yritykset eivät yleensä ole yhtä avoimia taloudestaan tai hallinnostaan kuin pörssissä olevat yritykset. Jos yritys on tarpeeksi pieni, Securities and Exchange Commission (SEC) ei myöskään vaadi taloudellisia tietoja.
Kaikki nämä tekijät tekevät penniosakkeista paljon riskialttiimpia kuin pörssilistatut osakkeet.
Ehdotettu sinulle: Sijoitusrahasto vs. ETF: Ovatko ETF:t parempi sijoitus?
Voitko ansaita rahaa penniosakkeilla?
Kyllä, voit ansaita rahaa penniosakkeilla, mutta voit myös ansaita rahaa lotossa – vaikka et todennäköisesti tee niin. Ansaitaksesi rahaa penniosakkeilla sinun on kyettävä erottamaan hyvät yritykset huonoista, mikä tarkoittaa yritysten analysointitaitoa. Jos sinulla ei ole tätä taitoa, mahdollisuudet menestyä penniosakkeissa ovat lähes nollassa.
Paras tapa on pysyä ajan tasalla taloustilastoista, uusista uutisista ja kaikista SEC-ilmoituksista, jotka auttavat keräämään tietoja. Voit myös ottaa yhteyttä yritykseen saadaksesi lisätietoja, mukaan lukien taloudelliset tiedot. On huono merkki, jos yritys ei anna niitä sinulle.
Useimmiten kannattaa etsiä seuraavan tyyppisiä yrityksiä:
- Lupaavia startupeja, joilla on kekseliäs idea tai näppärä liiketoimintasuunnitelma
- Yrityksiä, jotka ilmoittavat kannattavasta kumppanuudesta tai yhteistyöstä
- Yrityksiä, joilla on vahvat perustiedot ja kyky kilpailla alallaan
Valitettavasti nämä ominaisuudet korostavat myös pumppu-ja-dump -huijauksia, jotka lupaavat läpimurtoa päivän kuumassa uudessa tekniikassa (3D-tulostus, biotekniikka, aurinkoenergia). Ne houkuttelevat uusia sijoittajia lupauksilla vaurastumisesta lähes “menestyshittijöiltä”.
Ehdotettu sinulle: Bitcoinin ostaminen: 5 tapaa lisätä tämä kryptovaluutta portfolioosi
Sen lisäksi, että teet oman tutkimuksen, etsi joku, joka tuntee alan hyvin, ja pyydä häntä ohjaamaan sinua löytämään parhaat penniosakkeet. Tulet paljon paremmin toimeen, jos pystyt oppimaan jonkun toisen virheistä sen sijaan, että tekisit ne kaikki itse.
“Pennyosakkeisiin sijoittajien tulee varautua siihen mahdollisuuteen, että he saattavat menettää koko sijoituksensa”, SEC:n mukaan. “Tai jopa summan, joka ylittää heidän sijoituksensa, jos he ostavat penniosakkeita marginaalilla.”
Jos et ymmärrä liiketoimintaa, sinun ei todennäköisesti kannata sijoittaa penniosakkeisiin.
Ehdotettu sinulle: Sijoittaminen vs. kaupankäynti: kumpi on sinulle parempi?
3 yleistä myyttiä penniosakkeista
Monet penniosakkeisiin liittyvistä myyteistä ovat vaarallisia ja yksinkertaisesti vääriä. Ne voivat johtaa sijoittajia tekemään kriittisiä virheitä, jotka voivat maksaa heille vakavaa rahaa.
Tässä ovat yleisimmät:
1. “Penny-osakkeilla on suuri potentiaali, mutta niitä ei ole löydetty.”
Muutaman sentin osakkeilla voi olla oikeutetusti korkea potentiaali, mutta suurin osa osakkeista käy kauppaa niin halvalla, koska ne ovat kauheita yrityksiä tai yksinkertaisesti petollisia. Penny-osakkeet ovat paljon todennäköisemmin huono yritys, joka on kadottavan partaalla, kuin piilotettu helmi.
2. “Jos osake nousee vain 1 dollarin, tuplaan rahani.”
Uudet sijoittajat sanovat tämän koko ajan. Tai ehkä samanlaisen: “Osake on nyt 10 senttiä, ja jos se nousee 1 dollariin, minulla on 10 kertaa rahani.” Vaikka matematiikka on kunnossa, logiikka ei perustu siihen, miten markkinat todella toimivat.
Ehdotettu sinulle: Osakemarkkinoiden perusteet: 8 vinkkiä aloittelijoille
Ajan myötä osakkeet nousevat ja laskevat niiden kannattavuuden ja sijoittajien tulevaisuuden näkymien perusteella. Jotta osakkeen arvo olisi 10 kertaa hintansa, sen on näytettävä markkinoille paljon tulevaisuuden potentiaalia. Pennyosakkeet eivät juuri koskaan näytä tällaista potentiaalia. Toki ne voivat nousta ajoittain, mutta ne eivät nauti jatkuvasta kasvusta, joka voisi tehdä sinusta rikkaan.
3. “Tämä 1 dollarin osake on halvempi kuin tuo 100 dollarin osake.”
Kun uudet sijoittajat löytävät penniosakkeita, monet pitävät siitä, että he voivat ostaa tuhansia osakkeita, kun taas heillä on varaa vain muutamaan osakkeeseen korkeahintaisesta yhtiöstä. Jos osakkeen kauppahinta on esimerkiksi 0,25 dollaria, he voivat ostaa 1 000 osaketta vain 250 dollarilla. Alhainen hinta saa osakkeet vaikuttamaan halvoilta, mutta sitä ne harvoin ovat. Sitten he saattavat olettaa, että jos osakkeet nousevat 1 dollarilla, he ansaitsevat 1 000 dollaria.
Ammattimaiset sijoittajat kuitenkin mittaavat osakkeen hintaa vertaamalla sitä sen tuottoon (P/E-suhde) tai muihin vastaaviin tunnuslukuihin. Toisin sanoen osuutesi yrityksen tuotoista määräytyy siitä hinnasta, jonka maksat kyseisestä osakkeesta. Tämän perusteella kannattava yritys, jonka osakkeilla käydään kauppaa 200 dollarilla, on paljon halvempi kuin kannattamaton penniosake millä tahansa hinnalla.
Monet penniosakkeisiin sijoittavat menettävät rahansa kokonaan, koska he aloittavat näillä virheellisillä uskomuksilla ja heidän sijoituksensa eivät koskaan palaudu.
Ehdotettu sinulle: 5 varmaa merkkiä osakemarkkinoiden kuplasta ja varoitukset
Lopputulos
Jos olet kiinnostunut penniosakkeista, sinun on oltava erinomainen analyytikko, joka osaa erottaa hyvät yritykset huonoista. Lisäksi sinun on vältettävä huijauksia kokonaan. Taitavat sijoittajat pitävät kiinni yrityksistä, joita he voivat ymmärtää, tai valitsevat sen sijaan sijoittamisen hajautettuihin indeksirahastoihin, joissa heidän ei tarvitse ymmärtää yksittäisiä yrityksiä voittaakseen ammattilaiset.
