Dana indeks dan dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) keduanya merupakan alat pembangun kekayaan yang hebat yang bekerja dengan baik dalam banyak skenario investasi yang berbeda. Tetapi penting untuk dicatat bahwa dana indeks seringkali merupakan ETF dan ETF hampir selalu merupakan dana indeks.
Baik dana indeks dan ETF seringkali berbiaya rendah dan dikelola secara pasif, yang berarti mereka dapat menjadi solusi "atur dan lupakan". Plus, kedua kendaraan investasi dapat menawarkan diversifikasi built-in; kualitas-kualitas ini dan lebih banyak lagi menjadikannya ideal untuk investor rata-rata.
Di sini kami akan membandingkan kedua jenis investasi ini untuk membantu Anda memutuskan apakah salah satu (atau keduanya) tepat untuk Anda.
Disarankan untuk Anda: Apa itu reksa dana?
ETF vs dana indeks: Begini kemiripannya
ETF dan dana indeks sangat mirip, dan mereka dapat melayani banyak peran yang sama bagi investor. Mari kita lihat kesamaan mereka.
Diversifikasi
Salah satu manfaat terbesar dari dana indeks dan ETF adalah betapa mudahnya mereka mendiversifikasi portofolio Anda. Total dana pasar saham, misalnya, melacak kinerja setiap perusahaan publik di Amerika Serikat, yang berarti saat ini, mereka melacak hampir 4.000 perusahaan AS. Dana Vanguard VTSAX dan VTI melacak indeks yang sama ini, tetapi yang pertama adalah reksa dana dan yang terakhir adalah ETF – tetapi keduanya masih merupakan dana indeks.
Biaya rendah
Biaya pada dana indeks dan ETF rendah, terutama jika dibandingkan dengan dana yang dikelola secara aktif. Banyak ETF melacak indeks, dan gaya investasi ini membuat biaya tetap rendah. Karena dana berubah hanya berdasarkan perubahan indeks – pendekatan pasif – ada sedikit biaya tenaga kerja yang terkait dengan dana indeks.
Pada tahun 2020, rasio pengeluaran rata-rata untuk reksa dana saham indeks adalah 0,06 persen, menurut laporan terbaru Institut Perusahaan Investasi. Untuk ETF ekuitas, itu 0,18 persen. Di sisi lain, rata-rata fee pada tahun 2020 untuk reksa dana yang dikelola secara aktif dan ETF masing-masing sebesar 0,71 persen dan 0,69 persen.
Disarankan untuk Anda: 10 reksa dana indeks terbaik di tahun 2024
Investasi pasif
Dana indeks dan sebagian besar ETF hanya mencoba mereplikasi indeks saham atau aset lainnya. Mereka tidak membuat keputusan perdagangan aktif dan mencoba untuk mengalahkan pasar. Sebaliknya, mereka mencoba untuk meniru indeks dan mendapatkan pengembalian rata-rata dari waktu ke waktu.
Dan investor dapat menggunakan dana indeks dan ETF sebagai strategi investasi pasif. Misalnya, Anda mungkin memiliki rencana pensiun yang disponsori majikan yang memungkinkan Anda berinvestasi menggunakan pemotongan gaji. Jika Anda menginvestasikan persentase tertentu dari gaji Anda setiap periode pembayaran dalam dana indeks, portofolio Anda akan membutuhkan sedikit atau tanpa pemeliharaan berkelanjutan.
Hal yang sama berlaku jika Anda berinvestasi di ETF atau dana indeks di akun pialang. Ketika Anda membeli dana indeks S&P 500, misalnya, sebagian besar broker memiliki opsi untuk berinvestasi secara otomatis.
Kinerja jangka panjang yang kuat
Manfaat lain dari dana indeks dan ETF adalah kinerja jangka panjang yang kuat. Manajer dana atau pemetik saham yang aktif mungkin membuat beberapa perdagangan yang menang di sana-sini; sedikit, meskipun, dapat melakukannya untuk jangka waktu yang berkelanjutan dan mengalahkan pasar. Selama periode lima tahun, hampir 80 persen manajer dana aktif gagal memenuhi atau bahkan mengalahkan tolok ukur mereka.
Disarankan untuk Anda: Saham vs. reksa dana: Mana yang harus Anda investasikan?
Sementara itu, dana indeks dan ETF memberikan kinerja yang lebih konsisten yang menang dalam jangka panjang. S&P 500, misalnya, secara historis mengembalikan rata-rata sekitar 10 persen per tahun.
Perbedaan utama antara ETF dan dana indeks
ETF dan dana indeks menyajikan beberapa perbedaan yang perlu diperhatikan investor.
Dimana bisa kami beli
Jika Anda berinvestasi dalam 401(k) atau 403(b) melalui perusahaan Anda, ada kemungkinan besar Anda akan memiliki reksa dana indeks sebagai opsi investasi, tetapi bukan ETF.
Disarankan untuk Anda: Cara membeli dana indeks S&P 500
Jika Anda ingin membeli ETF, taruhan terbaik Anda biasanya adalah membuka IRA, Roth IRA, atau akun pialang kena pajak. Tergantung di mana Anda membuka akun ini, kemungkinan Anda akan memiliki akses ke rentang dana yang jauh lebih luas, termasuk berbagai reksa dana dan ETF.
Pada akhirnya, broker online menawarkan kepada Anda sejumlah besar opsi untuk membeli dana indeks. Pialang utama menawarkan semua jenis dana indeks yang umum.
Minimum investasi
Minimum investasi bervariasi tergantung pada jenis dana indeks. Misalnya reksa dana memiliki minimal investasi yang bisa menjadi kendala bagi sebagian investor. VTSAX Vanguard memiliki investasi minimum $10.000 di masa lalu. Minimum sejak itu telah dikurangi menjadi $3.000, yang jauh lebih baik, tetapi masih dapat mengesampingkan beberapa orang yang tidak siap memiliki uang tunai sebanyak itu.
Disarankan untuk Anda: Panduan bagi kaum milenial untuk mulai berinvestasi dengan percaya diri
Ketika Anda memiliki akun dengan broker online, Anda sering dapat membeli sesedikit satu saham ETF. Lebih baik lagi, beberapa broker online sekarang menawarkan perdagangan saham fraksional. Saham fraksional ini memungkinkan Anda untuk membeli sesedikit 1/100.000 dari satu saham dalam beberapa kasus, yang berarti Anda dapat berinvestasi sebanyak yang Anda inginkan.
Biaya perdagangan
Biaya perdagangan bekerja secara berbeda untuk reksa dana dan ETF. Saat ini, komisi perdagangan untuk saham dan ETF hampir tidak ada ketika Anda berurusan dengan pialang besar.
Namun, reksa dana indeks bisa datang dengan komisi perdagangan yang besar dan mungkin juga memiliki biaya beban, yang merupakan bentuk komisi penjualan. ETF tidak memiliki biaya pemuatan, baik di ujung depan atau ujung belakang.
Pelajaran di sini adalah untuk melihat gambaran keseluruhan dalam hal biaya, karena meskipun reksa dana memiliki rasio biaya yang lebih rendah daripada ETF yang setara, itu dapat diimbangi dengan biaya perdagangan.
Disarankan untuk Anda: Investasi aktif vs. investasi pasif: Apa bedanya?
Strategi pajak
Jika Anda sering membeli dan menjual, ETF adalah pemenang yang jelas dalam hal pajak. Saat saham ETF dijual, hanya penjual yang membayar pajak capital gain.
Itu berbeda dengan reksa dana indeks karena Anda menjual saham ini ke manajer investasi. Jika manajer dana kemudian menjual aset yang mendasarinya untuk mendapatkan keuntungan, keuntungan tersebut tersebar di antara setiap investor yang memiliki saham dalam dana tersebut.
Garis bawah
Apakah Anda berinvestasi dalam ETF atau dana indeks, Anda memilih untuk berinvestasi di masa depan Anda. Perbedaan antara keduanya cenderung kecil; pada kenyataannya, dana indeks seringkali (tetapi tidak selalu) hal yang sama. Jadi, mana yang Anda pilih kurang penting dibandingkan pilihan untuk mulai berinvestasi. Dengan demikian, Anda memanfaatkan biaya rendah dan diversifikasi, dan investasi yang akan tumbuh seiring waktu.
Disarankan untuk Anda: Reksa dana terbaik tahun 2024
