Indeksfond og børshandlede fond (ETF) er begge gode formuesbyggende verktøy som fungerer godt i mange forskjellige investeringsscenarier. Men det er viktig å merke seg at indeksfond ofte er ETFer og ETFer er nesten alltid indeksfond.
Både indeksfond og ETF-er er ofte rimelige og passivt forvaltet, noe som betyr at de kan være en "sett det og glem det"-løsning. I tillegg kan begge investeringsselskapene tilby innebygd diversifisering; disse egenskapene og mer gjør dem ideelle for den gjennomsnittlige investoren.
Her vil vi sammenligne disse to typene investeringer for å hjelpe deg med å avgjøre om en av (eller begge) er riktig for deg.
Foreslått for deg: Hva er aksjefond?
ETF vs indeksfond: Her er hvordan de er like
ETFer og indeksfond er ganske like, og de kan tjene mange av de samme rollene for investoren. La oss se på hva de har til felles.
Diversifisering
En av de største fordelene med både indeksfond og ETFer er hvor enkelt de gjør det å diversifisere porteføljen din. Totale aksjemarkedsfond sporer for eksempel resultatene til alle børsnoterte selskaper i USA, noe som betyr at for øyeblikket sporer de nesten 4000 amerikanske selskaper. Vanguard-fondene VTSAX og VTI sporer den samme indeksen, men førstnevnte er et aksjefond og sistnevnte er en ETF – men begge er fortsatt indeksfond.
Lave avgifter
Gebyrene på både indeksfond og ETFer er lave, spesielt sammenlignet med aktivt forvaltede fond. Mange ETFer sporer en indeks, og denne investeringsstilen holder gebyrene lave. Siden fondet endres kun basert på endringer i indeksen – en passiv tilnærming – er det få lønnskostnader knyttet til indeksfond.
I 2020 var gjennomsnittlig utgiftsgrad for indeksaksjefond 0,06 prosent, ifølge Investment Company Institutes siste rapport. For aksje-ETFer var den 0,18 prosent. På den annen side var gjennomsnittsavgiften i 2020 for aktivt forvaltede verdipapirfond og ETFer henholdsvis 0,71 prosent og 0,69 prosent.
Foreslått for deg: 10 beste indeksfond i 2024
Passive investeringer
Indeksfond og de fleste ETF-er prøver ganske enkelt å gjenskape en indeks over aksjer eller andre eiendeler. De tar ikke aktive handelsbeslutninger og prøver å slå markedet. I stedet prøver de å etterligne indeksen og få dens gjennomsnittlige avkastning over tid.
Og investorer kan bruke indeksfond og ETFer som en passiv investeringsstrategi. For eksempel kan du ha en arbeidsgiversponset pensjonsplan som lar deg investere ved å bruke lønnsfradrag. Hvis du investerer en viss prosent av lønnen din hver lønnsperiode i indeksfond, vil porteføljen din trenge lite eller ingen løpende vedlikehold.
Det samme gjelder hvis du investerer i ETFer eller indeksfond på en meglerkonto. Når du kjøper S&P 500 indeksfond, for eksempel, har de fleste meglere muligheten til å investere automatisk.
Sterk langsiktig ytelse
En annen fordel med både indeksfond og ETF er sterk langsiktig ytelse. En aktiv fondsforvalter eller aksjevelger kan gjøre noen få vinnende handler her og der; få kan imidlertid gjøre det i en lengre periode og slå markedet. Over en femårsperiode klarer nesten 80 prosent av aktive fondsforvaltere ikke å møte eller til og med slå referanseindeksen.
Foreslått for deg: Aksjer vs. aksjefond: Hvilke bør du investere i?
I mellomtiden gir indeksfond og ETFer mer konsistent ytelse som vinner på lang sikt. S&P 500, for eksempel, har historisk gitt en avkastning på rundt 10 prosent per år, i gjennomsnitt.
Viktige forskjeller mellom ETFer og indeksfond
ETFer og indeksfond presenterer noen få forskjeller som investorer må være klar over.
Hvor får man kjøpt
Hvis du investerer i en 401(k) eller 403(b) gjennom arbeidsgiveren din, er det en god sjanse for at du vil ha indeksfond som investeringsalternativ, men ikke ETFer.
Hvis du ønsker å kjøpe ETFer, er det beste alternativet ditt vanligvis å åpne en IRA, Roth IRA eller en skattepliktig meglerkonto. Avhengig av hvor du åpner disse kontoene, vil du sannsynligvis ha tilgang til et mye bredere utvalg av fond, inkludert et bredt utvalg av aksjefond og ETFer.
Foreslått for deg: Hvordan kjøpe et S&P 500-indeksfond
Til syvende og sist tilbyr nettmeglere deg det største antallet alternativer for å kjøpe indeksfond. De store meglerne tilbyr alle de vanlige typene indeksfond.
Investeringsminimum
Investeringsminimum varierer avhengig av type indeksfond. For eksempel har aksjefond investeringsminimum som kan være en barriere for noen investorer. Vanguards VTSAX hadde en minimumsinvestering på $10 000 tidligere. Minimumet har siden blitt redusert til $3000, som er mye bedre, men kan fortsatt sette noen som ikke har så mye penger på hånden.
Når du har en konto hos en nettmegler, kan du ofte kjøpe så lite som én aksje i en ETF. Enda bedre, flere nettmeglere tilbyr nå handel med brøkandeler. Disse brøkandelene lar deg kjøpe så lite som 1/100 000 av en aksje i noen tilfeller, noe som betyr at du kan investere akkurat så mye du vil.
Handelsgebyrer
Handelsgebyrer fungerer annerledes for verdipapirfond og ETFer. I disse dager er handelsprovisjoner for aksjer og ETF-er nesten ikke-eksisterende når du handler med store meglere.
Foreslått for deg: Beste aksjefond i 2024
Imidlertid kan indeksfond komme med heftige handelsprovisjoner og kan også ha belastningsgebyrer, som er en form for salgsprovisjon. ETF-er har ingen belastningsgebyrer, verken på forsiden eller bakenden.
Lærdommen her er å se hele bildet når det gjelder gebyrene, for selv om et verdipapirfond har et lavere kostnadsforhold enn en tilsvarende ETF, kan det kompenseres av handelsgebyrer.
Skattestrategi
Hvis du kjøper og selger ofte, er ETF-er den klare vinneren når det kommer til skatt. Når aksjer i en ETF selges, betaler bare selgeren kapitalgevinstskatt.
Det er forskjellig fra indeksfond fordi du selger disse aksjene til en fondsforvalter. Hvis fondsforvalteren deretter selger de underliggende eiendelene for en gevinst, fordeles disse gevinstene på hver investor som eier aksjer i fondet.
Foreslått for deg: Aktiv investering vs passiv investering: Hva er forskjellen?
Bunnlinjen
Enten du investerer i en ETF eller et indeksfond, velger du å investere i fremtiden. Forskjellene mellom de to har en tendens til å være små; faktisk er indeksfond ofte (men ikke alltid) det samme. Hvilken du velger er derfor mindre viktig enn valget om å begynne å investere. Ved å gjøre det drar du fordel av lave gebyrer og diversifisering, og en investering som vil vokse over tid.
