W przypadku spółek publicznych jednym z najprostszych sposobów na zakomunikowanie akcjonariuszom stabilności finansowej jest wypłata dywidendy pieniężnej. Najbardziej uznane spółki często dzielą się częścią swoich zysków z inwestorami, nagradzając ich dywidendami pieniężnymi. Dla inwestorów, dywidendy zapewniają stały strumień pasywnego dochodu.
Posiadanie spółek płacących dywidendy poprzez exchange-traded funds (ETF) może być bardzo efektywne. Dywidendowy ETF jest funduszem, który inwestuje wyłącznie w spółki płacące dywidendy. Zarządzający funduszem wybierają te spółki na podstawie specyficznych atrybutów takich jak wielkość, branża, region geograficzny i historia dywidend. Następnie grupują je w koszyk akcji reprezentujący kategorię inwestycyjną, taką jak “dywidendowi arystokraci”.”
Gdy wybierzesz styl inwestowania w dywidendy, każdy udział w tym ETF-ie będzie miał podobny profil.
Sugerowane dla Ciebie: Akcje dywidendowe: czym są i jak w nie inwestować
Na przykład, załóżmy, że wybierzesz fundusz, który inwestuje tylko w spółki o dużej kapitalizacji, które w przeszłości konsekwentnie wypłacały dywidendy. W takim przypadku zarządzający funduszem nie może odejść od tej strategii inwestycyjnej. Ta zasada jest ważna, ponieważ styl inwestycyjny, który wybierzesz, będzie określał różne stopnie ryzyka i potencjalne zyski.
Dla inwestorów detalicznych ETF-y są wygodne, ponieważ zapewniają natychmiastową dywersyfikację przy niskich kosztach. Ta dodatkowa korzyść czyni dywidendowe ETF-y atrakcyjnymi dla uczestników rynku, zwłaszcza gdy wybór akcji wymaga pewnego poziomu wiedzy inwestycyjnej.
Top dywidendowe ETF-y
Poniżej przedstawiamy kilka z najbardziej rozpowszechnionych dywidendowych ETF-ów na rynku.
Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG)
VIG śledzi wyniki indeksu NASDAQ U.S. Dividend Achievers Select Index. Strategia inwestycyjna koncentruje się na wzroście dywidendy, wybierając spółki, które konsekwentnie zwiększały wypłaty dywidendy przez co najmniej dekadę.
Sugerowane dla Ciebie: Najlepsze ETF-y na 2024 rok
Stopa dywidendy funduszu: 1,7%
Największe udziały: Microsoft (MSFT), JPMorgan Chase (JPM) oraz Johnson & Johnson (JNJ).)
Expense ratio: 0.06 procent
Sugerowane dla Ciebie: 11 najlepszych inwestycji w 2024
Aktywa pod zarządzaniem: ~$62 miliardy
Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM)
VYM śledzi wyniki indeksu FTSE High Dividend Yield Index. Indeks ten wybiera wysokodochodowe spółki wypłacające dywidendę z siedzibą w USA, z wyłączeniem REITs (real estate investment trusts).
Stopa dywidendy funduszu: 2,8%
Największe udziały: JPMorgan Chase (JPM), Johnson & Johnson oraz Home Depot (HD)
Sugerowane dla Ciebie: Fundusz powierniczy a ETF: Czy fundusze ETF są lepszą inwestycją?
Expense ratio: 0.06 procent
Aktywa pod zarządzaniem: ~39 mld USD
SPDR S&P Dividend ETF (SDY)
SDY śledzi wyniki indeksu S&P High Yield Dividend Aristocrats Index. Indeks ten wyszukuje spółki, które konsekwentnie zwiększały wypłaty dywidendy przez co najmniej 20 kolejnych lat.
Stopa dywidendy funduszu: 2,6%
Sugerowane dla Ciebie: Czym są fundusze inwestycyjne?
Największe udziały: AT&T (T), Exxon Mobil (XOM) i Chevron (CVX).)
Wskaźnik kosztów: 0.35%.
Aktywa pod zarządzaniem: ~19 miliardów dolarów
iShares Select Dividend ETF (DVY)
DVY śledzi wyniki indeksu Dow Jones Select Dividend Index. Indeks ten wybiera spółki o wysokiej rentowności dywidendowej - około 100 z nich - z siedzibą w Stanach Zjednoczonych.
Sugerowane dla Ciebie: Co to jest S&P 500?
Stopa dywidendy funduszu: 3,3%
Największe udziały: Altria Group (MO), ONEOK (OKE) i AT&T (T)
Wskaźnik kosztów: 0.38 procent
Sugerowane dla Ciebie: 10 najlepszych inwestycji długoterminowych w 2024
Aktywa pod zarządzaniem: ~$18 miliardów
ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF (NOBL)
NOBL śledzi wyniki indeksu S&P 500 Dividend Aristocrats Index. Indeks ten wyszukuje wielonarodowe firmy z historią zwiększania dywidend przez co najmniej 25 lat, a niektóre z nich przez ponad 40 lat.
Stopa dywidendy funduszu: 2,0%
Największe udziały: Nucor (NUE), Albemarle (ALB) i West Pharmaceutical Services (WST)
Sugerowane dla Ciebie: 10 najlepszych funduszy indeksowych w 2024 r.
Wskaźnik kosztów: 0.35%.
Aktywa pod zarządzaniem: ~$9 miliardów
Jak działają dywidendy
Dywidendy są zazwyczaj wypłacane akcjonariuszom co kwartał, choć w niektórych przypadkach mogą to być dywidendy specjalne, które działają jako jednorazowa premia. Aby być uprawnionym do nadchodzącej dywidendy, akcjonariusz musi posiadać akcje spółki do dnia, który nazywamy dniem wypłaty dywidendy (ex-dividend date) włącznie.
Sugerowane dla Ciebie: Najlepsze fundusze inwestycyjne w 2024 roku
Inwestorzy zwracają szczególną uwagę na stopę dywidendy, która pokazuje, ile dana spółka lub fundusz wypłaca w stosunku do ceny swoich akcji. Stopę dywidendy oblicza się biorąc roczną wypłatę dywidendy i dzieląc ją przez cenę akcji. Stopa zwrotu jest podawana w procentach. Stopa zwrotu może być obliczana na podstawie wypłat dokonanych w ostatnim roku lub wypłat, których można się spodziewać w roku następnym.
Na przykład, jeśli roczna dywidenda spółki wynosi 4 dolary, a cena akcji 100 dolarów, zobaczysz stopę dywidendy w wysokości 4 procent przy kwartalnej wypłacie 1 dolara.
Oczywiście, wysoka stopa zwrotu nie zawsze oznacza dobrą okazję inwestycyjną. W rzeczywistości wielu inwestorów postrzega najwyższe stopy zwrotu jako czerwoną flagę, ponieważ akcje danej spółki mogły ucierpieć, powodując wzrost stóp zwrotu. Albo, być może, spółka próbuje zwabić inwestorów wysokimi stopami zwrotu.
Sugerowane dla Ciebie: 6 najlepszych inwestycji dla początkujących
Zasadą jest, że przed dokonaniem inwestycji należy przyjrzeć się całemu obrazowi finansowemu spółki. Wypłata dywidendy to tylko lukier na torcie.
Jak inwestować w dywidendowe ETF-y
Solidna strategia dywidendowa jest niezbędnym elementem portfela każdego inwestora. Według badań przeprowadzonych przez Hartford Funds, od lat 30-tych XX wieku dywidendy stanowiły 41 procent całkowitego zwrotu z indeksu S&P 500. A kiedy dywidendy są reinwestowane, zyski są jeszcze wyższe, stanowiąc 84 procent całkowitego zwrotu z indeksu S&P od 1970 roku.
Z natury rzeczy inwestowanie w dywidendy jest mniej ryzykowne. Spółki, które są w stanie wypłacać regularne dywidendy, są często bardziej zasobne w gotówkę niż te, które próbują szybko rozwijać swój biznes. Firmy o ugruntowanej pozycji mają również historię corocznego zwiększania swoich wypłat dywidend i są z tego dumne.
Sugerowane dla Ciebie: 18 pomysłów na dochód pasywny, które pomogą Ci zarabiać pieniądze w 2024 r.
Przy wyborze dywidendowych ETF-ów, oto cztery kroki, które należy rozważyć:
- Określ swoje cele finansowe: Rodzaj inwestycji, które wybierzesz, zależy od tego, co chcesz osiągnąć. Na przykład ktoś, kto zamierza przejść na emeryturę, prawdopodobnie będzie miał bardziej konserwatywne podejście do inwestowania. Zawsze więc niech twoje cele finansowe kierują podejmowaniem decyzji.
- Badaj fundusze dywidendowe: Wybierając dywidendowe ETF-y zwróć uwagę na takie czynniki jak historia dywidend, stopa dywidendy, wyniki funduszu, wskaźniki kosztów, największe pakiety akcji i zarządzane aktywa. Inwestorzy mogą znaleźć te informacje w prospekcie funduszu.
- Określ swój miks aktywów: Przed inwestowaniem zrób spis tego, co posiadasz i jak chcesz rozdysponować swoje aktywa. Pamiętaj, że kluczem jest zachowanie dywersyfikacji.
- Wiedz, co posiadasz: Dzięki okresowemu przeglądowi swoich inwestycji możesz przejąć odpowiedzialność za swoje finanse i dokonać niezbędnych korekt. Wykorzystuj wszelkie darmowe zasoby swojego brokera, takie jak spotkanie z planistą finansowym, i zawsze zadawaj pytania. Ostatecznie, nie ma czegoś takiego jak inwestowanie “hands-off”.
Jak każda inna inwestycja, dywidendowe ETF-y są podatne na straty. Wielkość potencjalnych strat jest związana z poziomem ryzyka zawartego w portfelu. Tak więc fundusz, który inwestuje w potencjalnie bardziej ryzykowne aktywa, takie jak spółki z rynków wschodzących, będzie miał zupełnie inny profil ryzyka niż fundusz, który inwestuje w uznane i sprawdzone nazwy. Czynniki makroekonomiczne, takie jak środowisko stóp procentowych, również odgrywają rolę.
Czy dywidendowe ETF-y to dobra inwestycja dla Ciebie?
Podejście inwestycyjne skoncentrowane na dywidendach może mieć sens dla wielu ludzi na różnych etapach ich życia inwestycyjnego. Dywidendy mogą być świetnym sposobem na budowanie bogactwa w czasie, gdy rosnące spółki wypłacają zyski swoim akcjonariuszom. Dywidendy mają również sens dla tych, którzy chcą generować dochód ze swoich inwestycji, np. dla tych, którzy osiągnęli wiek emerytalny. Zawsze myśl o swoich celach finansowych i zastanów się, czy dywidendowe ETF-y mogą pomóc Ci je osiągnąć.
Sugerowane dla Ciebie: Czym są akcje i jak działają?
Czego szukać w dywidendowym ETF-ie?
Oto kilka rzeczy, które warto rozważyć wybierając dywidendowy ETF:
- **Opłaty:**Przed dokonaniem inwestycji musisz poznać wskaźnik kosztów ETF. Niektóre ETF-y mają bardzo niskie opłaty, podczas gdy inne mogą być wyższe i zjadać twoje zyski.
- Dochód: Zwróć uwagę na dochód z dywidendowego ETF-u, by zrozumieć, jakiego rodzaju dochodu możesz się spodziewać w ciągu najbliższego roku. Pamiętaj, że przyszłe dywidendy nie są gwarantowane, ale stopa zwrotu da ci pojęcie o tym, czego możesz się spodziewać.
- Płynność: Niektóre ETF-y mogą mieć mniejszą płynność niż bardziej popularne fundusze oferowane przez głównych zarządzających ETF-ami. Kiedy nadejdzie czas, może to utrudnić sprzedaż.
- Skład portfela. Zwróć uwagę na udziały funduszu i zobacz, czy ma on dużą ekspozycję na pewne spółki lub branże. Jeśli fundusz ma znaczną ekspozycję na jedną branżę, prawdopodobnie nie osiągniesz korzyści z dywersyfikacji oferowanych przez inne fundusze.
Jak opodatkowane są dywidendy?
W zależności od rodzaju konta inwestycyjnego, które posiadasz, wypłaty dywidend są opodatkowane jak zwykły dochód lub według obniżonej stawki na specjalnych zasadach. Zasady te mają zastosowanie tylko do udziałów poza kontami uprzywilejowanymi podatkowo, takimi jak 401(k) czy IRA, gdzie nie płacisz podatków od dywidend czy zysków kapitałowych.
Wniosek
Historia pokazuje, że dywidendy były znaczącym źródłem dochodu dla inwestorów. Kiedy konsekwentne wypłaty dywidend i rosnące wartości akcji łączą się ze sobą, mogą być potężnym narzędziem budowania bogactwa.
Sugerowane dla Ciebie: ETF vs. fundusz indeksowy: Oto jak się porównują
