Когда экономические времена становятся тяжелыми или фондовый рынок выглядит нервным, инвесторы часто обращаются к золоту как к убежищу. В связи с резким ростом инфляции и колебанием фондового рынка вокруг исторических максимумов некоторые инвесторы ищут безопасный актив, который имеет подтвержденный послужной список прибыли, и это золото.
Вкладчики и инвесторы любят золото по многим причинам, и у него есть свойства, которые делают этот товар хорошим противовесом традиционным ценным бумагам, таким как акции и облигации. Они воспринимают золото как средство сбережения, даже несмотря на то, что это актив, который не приносит денежных потоков. Некоторые рассматривают золото как средство защиты от инфляции, поскольку они опасаются, что действия ФРС по стимулированию экономики, такие как почти нулевые процентные ставки, и государственные расходы могут привести к росту инфляции.
5 способов купить и продать золото
Вот пять различных способов владения золотом и некоторые риски, связанные с каждым из них.
Предлагаем вам: Как инвестировать в серебро: 5 способов купить и продать его
1. Золотой слиток
Один из наиболее эмоционально приятных способов владеть золотом — покупать его в слитках или монетах. Вы получите удовольствие, глядя на него и прикасаясь к нему, но владение имеет и серьезные недостатки, если вы владеете чем-то большим, чем просто немного. Одним из самых больших недостатков является необходимость защиты и страхования физического золота.
Чтобы получить прибыль, владельцы физического золота полностью зависят от роста цен на товар. Это отличается от владельцев бизнеса (например, золотодобывающей компании), где компания может производить больше золота и, следовательно, больше прибыли, увеличивая инвестиции в этот бизнес.
Вы можете приобрести золотые слитки несколькими способами: через онлайн-дилера, такого как APMEX или JM Bullion, или даже через местного дилера или коллекционера. Ломбард также может продавать золото. Обратите внимание на спотовую цену золота – цену за унцию прямо сейчас на рынке – когда вы покупаете, чтобы вы могли заключить честную сделку. Вы можете совершать сделки в слитках, а не в монетах, потому что вы, скорее всего, заплатите цену за коллекционную ценность монеты, а не только за ее золотое содержание.
Риски: Самый большой риск заключается в том, что кто-то может физически забрать у вас золото, если вы не будете защищать свои активы. Второй по величине риск возникает, если вам нужно продать свое золото. Может быть сложно получить полную рыночную стоимость ваших активов, особенно если это монеты, и вам нужны деньги быстро. Таким образом, вам, возможно, придется довольствоваться продажей своих активов гораздо дешевле, чем они могли бы стоить на национальном рынке.
Предлагаем вам: Как инвестировать в товары: изучите основы
2. Фьючерсы на золото
Фьючерсы на золото — хороший способ спекулировать на росте (или падении) цены на золото, и вы даже можете получить физическую поставку золота, если хотите, хотя физическая поставка — это не то, что мотивирует спекулянтов.
Самым большим преимуществом использования фьючерсов для инвестирования в золото является огромное кредитное плечо, которое вы можете использовать. Другими словами, вы можете владеть большим количеством фьючерсов на золото за относительно небольшую сумму денег. Если фьючерсы на золото движутся в том направлении, в котором вы думаете, вы можете очень быстро заработать много денег.
Риски: Однако кредитное плечо для инвесторов во фьючерсных контрактах является двусторонним. Если золото пойдет против вас, вы будете вынуждены вложить значительные суммы денег для поддержания контракта (так называемая маржа), иначе брокер закроет позицию, и вы понесете убытки. Таким образом, в то время как рынок фьючерсов позволяет вам заработать много денег, вы можете так же быстро их потерять.
В целом рынок фьючерсов предназначен для искушенных инвесторов, и вам понадобится брокер, который позволяет торговать фьючерсами, а не все крупные брокеры предоставляют эту услугу.
Предлагаем вам: Лучшие ETF на 2024 год
3. ETF, владеющие золотом
Если вы не хотите хлопот, связанных с владением физическим золотом, или не хотите иметь дело с быстрыми темпами и требованиями к марже на фьючерсном рынке, то отличной альтернативой является покупка биржевого фонда (ETF), который отслеживает товар. Три крупнейших ETF включают SPDR Gold Shares (GLD), iShares Gold Trust (IAU) и Aberdeen Standard Physical Gold Shares ETF (SGOL). Цель таких ETF — соответствовать ценовой эффективности золота за вычетом коэффициента годовых расходов ETF. Коэффициенты расходов по вышеуказанным фондам составляют всего 0,4 процента, 0,25 процента и 0,17 процента соответственно по состоянию на сентябрь 2021 года.
Другим большим преимуществом владения ETF по сравнению со слитками является то, что их легче обменять на наличные деньги по рыночной цене. Вы можете торговать фондом в любой день, когда рынок открыт, по преобладающей цене, как при продаже акций. Таким образом, золотые ETF более ликвидны, чем физическое золото, и вы можете торговать ими, не выходя из дома.
Риски: ETF дают вам доступ к цене золота, поэтому, если она поднимется или упадет, фонд должен работать аналогичным образом, опять же за вычетом стоимости самого фонда. Как и акции, золото иногда может быть волатильным. Но эти ETF позволяют вам избежать самых больших рисков, связанных с владением физическим товаром: защита вашего золота и получение полной стоимости ваших активов.
Предлагаем вам: 11 лучших инвестиций в 2024 году
4. Горнодобывающие предприятия
Еще один способ воспользоваться растущими ценами на золото — это владеть горнодобывающими предприятиями, производящими золото.
Это может быть лучшей альтернативой для инвесторов, потому что они могут получить прибыль двумя способами. Во-первых, если цена на золото растет, увеличивается и прибыль шахтеров. Во-вторых, у майнера есть возможность со временем увеличивать производство, оказывая двойной эффект удара.
Риски: Каждый раз, когда вы инвестируете в отдельные акции, вам необходимо тщательно разбираться в бизнесе. Существует ряд чрезвычайно рискованных майнеров, поэтому вам нужно быть осторожным при выборе проверенного игрока в отрасли. Вероятно, лучше избегать мелких майнеров и тех, у кого еще нет добывающей шахты. Наконец, как и все акции, акции горнодобывающей промышленности могут быть волатильными.
5. ETF, владеющие акциями майнинга
Не хотите копаться в отдельных золотых компаниях? Тогда покупка ETF может иметь большой смысл. ETF золотодобытчиков предоставят вам доступ к крупнейшим золотодобытчикам на рынке. Поскольку эти фонды диверсифицированы по сектору, вы не сильно пострадаете от низкой производительности любого отдельного майнера.
Предлагаем вам: 8 лучших краткосрочных инвестиций в 2024 году
Крупнейшие фонды в этом секторе включают ETF VanEck Vectors Gold Miners (GDX), ETF VanEck Vectors Junior Gold Miners (GDXJ) и ETF iShares MSCI Global Gold Miners (RING). Коэффициенты расходов по этим фондам составляют 0,51%, 0,52% и 0,39% соответственно по состоянию на июль 2021 года. Эти фонды предлагают преимущества владения отдельными майнерами с безопасностью диверсификации.
Риски: в то время как диверсифицированный ETF защищает вас от плохих результатов какой-либо одной компании, он не защитит вас от чего-то, что влияет на всю отрасль, например, от устойчиво низких цен на золото. И будьте осторожны при выборе фонда: не все фонды одинаковы. Некоторые фонды имеют опытных майнеров, в то время как у других есть младшие майнеры, которые являются более рискованными.
Почему инвесторы любят золото
“Золото имеет проверенную репутацию в отношении доходности, ликвидности и низкой корреляции, что делает его очень эффективным диверсификатором», — говорит Хуан Карлос Артигас, директор по инвестиционным исследованиям Всемирного совета по золоту.
Предлагаем вам: 10 лучших долгосрочных инвестиций в 2024 году
Эти качества особенно важны для инвесторов.:
- Возвращает: Золото превзошло акции и облигации на определенных участках, хотя и не всегда превосходит их.
- Ликвидность: если вы покупаете определенные виды активов на основе золота, вы можете легко конвертировать их в наличные.
- Низкие корреляции: Золото часто ведет себя иначе, чем акции и облигации, то есть, когда они растут, золото может падать или наоборот.
Кроме того, золото предлагает другие потенциальные преимущества.:
- Диверсификация: поскольку золото, как правило, не сильно коррелирует с другими активами, оно может помочь диверсифицировать портфели, а это означает, что портфель в целом менее волатильный.
- Защитное средство сбережения: инвесторы часто отступают к золоту, когда видят угрозы для экономики, что делает его защитным вложением.
Это лишь некоторые из основных преимуществ золота, но инвестиции, как и все инвестиции, не лишены рисков и недостатков.
Предлагаем вам: Что такое криптовалюта?
Хотя иногда золото работает хорошо, не всегда ясно, когда его покупать. Поскольку золото само по себе не приносит денежного потока, трудно определить, когда оно дешевое. Это не относится к акциям, где есть более четкие сигналы, основанные на доходах компании.
Более того, поскольку золото не дает денежного потока, чтобы получить прибыль от золота, инвесторы должны полагаться на то, что кто-то другой заплатит за металл больше, чем они. Напротив, владельцы бизнеса, такие как золотодобытчики, могут получать прибыль не только от роста цен на золото, но и от увеличения доходов бизнеса. Таким образом, есть несколько способов инвестировать и выигрывать с помощью золота.
Нижняя линия
Инвестиции в золото подходят не всем, и некоторые инвесторы предпочитают делать ставки на прибыльные предприятия, а не полагаться на то, что кто-то другой заплатит больше за блестящий металл. Это одна из причин, по которой легендарные инвесторы, такие как Уоррен Баффет, предостерегают от вложений в золото и вместо этого выступают за покупку предприятий, приносящих денежный поток. Кроме того, владеть акциями или фондами просто, и они очень ликвидны, поэтому вы можете быстро конвертировать свою позицию в наличные деньги, если вам нужно.
Предлагаем вам: 10 лучших инвестиций с низким уровнем риска в 2024 году
