Ädelmetaller som silver har länge varit ett alternativ till traditionella investeringar som aktier och obligationer. När tiderna blir tuffa eller det ser ut som att Federal Reserve är aktivt engagerad i att trycka pengar, vänder sig vissa investerare till silver för att säkra sina insatser eller för att investera mer defensivt.
Investerare gillar silver av många anledningar, men många ser det som ett värdelager i osäkra tider, medan andra ser silver och andra ädla metaller som guld som ett skydd mot inflation. För den sistnämnda gruppen är investeringar i silver ett sätt att vara säkra på att de har en valuta som inte kan blåsas upp genom att trycka pengar eller ständigt nära nollräntor.
Det finns ett antal sätt att investera i silver, från att äga det direkt till att äga aktier i företag som producerar det. Här är fem av de bästa sätten att investera i silver.
5 sätt att köpa och sälja silver
Vart och ett av sätten att investera i silver kommer med sina egna risker och belöningar.
Föreslagna för dig: Hur man investerar i guld: 5 sätt att köpa och sälja det
1. Mynt eller ädelmetaller
Att äga fysiskt silver, antingen som mynt eller ädelmetaller, är ett psykologiskt och känslomässigt tillfredsställande sätt att investera i silver. Du har den i besittning och kan använda den vid behov. Och i vissa fall är det faktiskt relativt lätt att komma åt. Till exempel innehåller amerikanska mynt tillverkade före 1964 cirka 90 procent silver, och du kan köpa dem till värdet av deras silverinnehåll.
Om priset på silver stiger kan du tjäna pengar på silvermynt och ädelmetaller, men det är det enda sättet du kommer att tjäna pengar här, eftersom den fysiska varan inte producerar kassaflöde, till skillnad från en kvalitetsaffär.
Du kan köpa silver genom lokala återförsäljare och pantbanker eller onlineåterförsäljare som APMEX eller JM Bullion. Mer specialiserade återförsäljare låter dig köpa hela barer snarare än bara mynt.
Föreslagna för dig: Hur man investerar i råvaror: Lär dig grunderna
Risker: Det kan vara lätt att betala för mycket för fysiskt silver, så se till att notera spotpriset för att säkerställa att du får ett rimligt pris. På samma sätt, om du behöver pengar i en hast, kanske du inte kan få hela värdet för ditt fysiska silver, särskilt om du behöver gå via en återförsäljare.
Se upp om du köper samlarmynt, eftersom du sannolikt kommer att betala extra för myntets insamlingsmöjligheter, vilket innebär att du betalar för mycket för det faktiska silverinnehållet. Slutligen, som alla fysiska tillgångar, är silver föremål för stöld, så du måste skydda det och kanske till och med försäkra det.
2. Silverterminer
Silverterminer är ett enkelt sätt att satsa på det stigande eller sjunkande silverpriset utan att behöva äga fysiskt silver. Du kan till och med ta emot en fysisk leverans av silvret, även om det inte är den typiska motivationen för de som spekulerar på terminsmarknaderna.
Silverterminer är ett attraktivt sätt att spela silvermarknaden på grund av den höga mängden hävstång som finns i terminskontrakt. Man måste med andra ord lägga upp relativt lite kapital för att äga en relativt stor position i metallen. Om silverterminer går i rätt riktning kommer du att tjäna mycket pengar väldigt snabbt, även om du kan förlora dem lika snabbt om du har fel.
Föreslagna för dig: De bästa ETF:erna för 2024
Risker: Hävstångseffekten i framtida kontrakt fungerar åt båda hållen, vilket innebär att det förstärker dina vinster och dina förluster. Om marknaden rör sig mot dig, måste du lägga upp mer pengar för att hålla positionen. Och om du inte kan, kommer mäklaren att stänga positionen och du kommer att sitta fast med en förlust.
Futures är riskabla, och de är mer lämpade för sofistikerade handlare. Du behöver vanligtvis ett stort kontosaldo för att komma igång också. Slutligen är det bara vissa onlinemäklare som erbjuder terminshandel.
3. ETF:er som äger silver
Om du inte vill äga fysiskt silver direkt utan också vill ha en metod med lägre risk än terminer kan du köpa en börshandlad fond (ETF) som äger fysiskt silver. Du kommer att ha en potentiell belöning för att äga silver om priset stiger, men färre risker som stöld. En ETF som äger fysiskt silver kommer att ge avkastning på silverpriser minus ETF:s kostnadskvot.
Föreslagna för dig: 11 bästa investeringarna 2024
ETF:er erbjuder också en annan fördel. Du kommer att kunna sälja ditt silver till marknadspriset, och medlen är mycket likvida. Så du kommer att kunna sälja dina pengar till det som troligen är det bästa priset, och du kan göra det vilken dag som helst börsen är öppen.
De två huvudsakliga ETF:erna som äger fysiskt silver är iShares Silver Trust (SLV) och Aberdeen Standard Physical Silver Shares ETF (SIVR). Handlare kan också satsa på silvermarknaden via en ETF som äger terminskontrakt genom ProShares Ultra Silver (AGQ), även om det är bättre som ett kortsiktigt vad än ett långsiktigt innehav, på grund av hur fonden är uppbyggd.
Risker: Liksom guld och andra råvaror kan silver vara flyktigt, särskilt under korta perioder. Men med en ETF kommer du att kunna undvika några av de större riskerna med att äga fysiskt silver själv, nämligen risken för stöld, illikviditeten och den dåliga prissättningen när det är dags att handla.
Föreslagna för dig: Vad är kryptovaluta?
4. Silvergruveaktier
Du kan också dra fördel av en stigande silvermarknad genom att äga aktier i företag som bryter metallen.
Genom att äga en gruvarbetare kan du dra nytta av det på två sätt. För det första, om priset på silver stiger, bör företagets intäkter stiga tillsammans med det. Faktum är att silvergruvarbetarnas vinster kommer att stiga snabbare än priset på silver, allt annat lika. För det andra kan gruvarbetaren öka produktionen över tiden, vilket också ökar sin vinst. Det är ett extra sätt att vinna med silver, utöver att bara satsa på själva priset.
Risker: Varje gång du investerar i ett enskilt företag måste du göra en omfattande analys av det för att vara säker på att du köper ett högkvalitativt företag som kan lyckas. Många gruvarbetare är riskabla kläder, och vissa har ännu inte grävt ett hål i marken, än mindre tagit ut silver från den. Dessutom, eftersom deras vinster beror på det volatila priset på silver, kan gruvaktier också vara volatila.
5. ETF:er som äger silvergruvarbetare
Om du inte vill göra en massa analyser av silvergruvarbetare men ändå vill ha fördelarna med att äga ett gruvbolag, kan du vända dig till en ETF som äger silvergruvarbetare. Du får diversifierad exponering mot gruvarbetare och lägre risk än att äga en eller två enskilda gruvaktier.
Föreslagna för dig: Aktier vs. fonder: Vad ska du investera i?
Tre ETF:er klassificeras som silvergruvarbetare, enligt ETF Database: Global X Silver Miners ETF (SIL), iShares MSCI Global Silver Miners ETF (SLVP) och ETFMG Prime Junior Silver Miners ETF (SILJ).
Risker: En sektors-ETF minskar kostnaderna för en enskild gruvarbetare som går dåligt, men allt som drabbar hela branschen, såsom ett fallande pris på silver, kommer sannolikt att påverka fonden avsevärt. Och var noga uppmärksam på vad som finns i dessa fonder, eftersom de inte alla är skapade lika. Vissa kan erbjuda mer exponering mot företag av högre kvalitet, medan andra fokuserar mer på mer riskfyllda juniora gruvarbetare.
Är silver en bra investering?
Investerare gillar silver av många av samma anledningar som de gillar guld och ädla metaller mer generellt. Här är några av de viktigaste anledningarna:
- Returnerar: Under vissa tidsperioder har silver överträffat högt ansedda tillgångsklasser som aktier.
- En butik av värde: Silver kan behålla sitt värde och till och med vinna över tid, vilket ger investerare ett sätt att generera vinster.
- Likviditet: Silver är i allmänhet en likvid marknad, och om du köper vissa typer av silvertillgångar är de mycket likvida.
- Mindre korrelerad till tillgångsmarknader: En del av silvers överklagande är att det är mindre korrelerat till andra marknader som aktier, vilket innebär att det kan fungera som en skydd mot dessa marknader.
- Diversifiering: Eftersom det är mindre korrelerat kan silver fungera som ett sätt att diversifiera en portfölj, minska risker och potentiellt öka avkastningen.
Naturligtvis är silver inte utan risker eller nackdelar.
Föreslagna för dig: Fond vs ETF: Är ETF:er en bättre investering?
Silver i sig producerar inget kassaflöde, så det kanske inte är klart när det är en bra tid att köpa. Det är i motsats till aktier, där det underliggande företaget kan vara billigt baserat på dess resultat eller framtidsutsikter.
För det andra, eftersom silver inte producerar kassaflöde som ett företag, måste investerare som vill tjäna pengar uteslutande förlita sig på att någon annan betalar mer för den ädla metallen än vad de gjorde. Däremot kan ägare av ett företag – antingen genom enskilda aktier eller ETF:er – tjäna på det stigande priset på varan eller verksamhetens ökade inkomster. Så de som har en andel i dessa typer av företag har flera sätt att vinna med silver.
När ska du investera i silver?
Investerare kan överväga att investera i silver i en mängd olika scenarier:
- Tillgång och efterfrågan har inte kontakt: Om utbudet av silver inte hänger med efterfrågan kan det få silverpriset att stiga.
- Ett attraktivt prissatt företag blir tillgängligt: Om du hittar ett företag som ökar produktionen eller kan dra fördel av stigande silverpriser kan det vara ett bra tillfälle att köpa.
- Du behöver ett skydd mot inflation: Vissa investerare vänder sig till råvaror som silver som ett sätt att säkra sig mot inflation
- Du vill säkra din portfölj: Om du har betydande exponering mot stigande silverpriser i din portfölj (till exempel är silver en viktig insats för dina företag), kan du köpa silver och hjälpa till att kompensera den exponeringen.
- Du vill lägga till råvaror till din portfölj: Silver kan vara en del av en allokering till råvaror i din portfölj, vilket hjälper till att diversifiera dina innehav och minska din risk.
Även om att lägga till silver till din portfölj kan vara en användbar strategi för mer avancerade investerare, kan nybörjare bli bättre betjänta av att bygga en väl avrundad portfölj som består av de bästa investeringarna.
Föreslagna för dig: Vad är gemensamma fonder?
Poängen
Att investera i silver passar inte alla, och vissa investerare föredrar att fokusera på kassaflöden snarare än att investera i själva metallen. Investerare i företag har flera sätt att vinna, och det är därför superinvesterare som Warren Buffett föredrar företag framför råvaror.
Det är lättare och billigare att äga aktier eller ETF:er än fysiskt silver, även om de är mer flytande än de faktiska glänsande sakerna. Ändå innebär att äga ädelmetaller att du inte har någon motpartsrisk (med en börs eller ett företag, till exempel), även om investeringen endast är beroende av dig för förvaring.
Föreslagna för dig: Hur man investerar i fastigheter
